Überblicksmatrix - Investwissen

Definition Derzeit empfohlene Dauer Geeignet für Rendite (p.a.) Hauptrisiken Vorteile Nachteile
Geldkonten Beträge auf Konten, mit oder ohne Bindung Jederzeitiger Zugriff (evtl. Zinsenverlust) Notreserve; Absicherung bei sinkenden Preisen Eher gering Inflationsverluste; Staatenrisiko; Währungsreform Rasche Verfügbarkeit; keine Wertschwan-kungen; staatl. Garantie Geringe Zinsen; Risiken oft übersehen
Aktien Handelbare Unternehmensanteile Kurzfristig (Spekulation) bis langfristig (unternehmerische Beteiligung) Größere Beteiligungen; Spekulation Dividende meist gering; Kurschancen spekulativ Starke Kursschwankungen; Unternehmensrisiko; Sachwert; schneller Verkauf (bei regelm. Börsen-notierung) Oft abhängig von Gesamtwirtschaft; Informationen oft zu spät!
Anleihen Verbriefte Schulden einzelner Schuldner Min. 5 Jahre Höhere Verzinsung als Sparbuch; Mischung unterschiedlicher Schuldner (Staat, Unternehmen, Immobilen, 3.Welt) Relativ fix; abhängig von Bonität des Schuldners Bonität des Schuldners; Kursverluste bei steig. Inflation und Zinsen; Währungsreform Kalkulierbare Rendite, Handelbarkeit Bonität des Schuldners schwer abschätzbar; Kein Sachwert!
Aktien- und Anleihefonds Gemanagte und breiter gestreute Veranlagung in Aktien und Anleihen s. Aktien / Anleihen Als Teil eines größeren Anlage-Portfolios Abhängig vom Erfolg des Fondsmanagers und von der Wirtschaftslage Gesamtmarktrisiko (s. Aktien und Anleihen) wird durch Streuung nicht beseitigt! Breitere Streuung; rasche Handelbarkeit Gewinne und Verluste bei Aktien gleichen sich oft durch Anleihen nicht aus, wenn keine Trendfolge
Regionale- und Branchenfonds Fonds,die entweder geographisch oder branchenmäßig spezialisiert sind s. Aktien / Anleihen Als Teil eines größeren Anlage-Portfolios Abhängig von allgem. und spez. Wirtschaftslage und Fondsmanager “Marktrisiko, polit. Regionalrisiko,
Branchenrisiko”
Differenzierterer Einsatz in verschiedenen Marktsituationen Unterschiedliche Märkte gehen meist trotzdem in die selbe Richtung
Total Return Fonds Fonds, die nur dann in Aktien oder Rohstoffe investiert sind, wenn die Börsen längerfristig steigen Min. 5 Jahre Basisinvestment mit breiter Streuung Bei stark schwan-kenden Märkten höher, bei kurzen Schwankungen niedriger als bei Aktienfonds Verluste bei unklarer Markt-entwicklung; Anleihenrisiko bei kurzfristig hohem Anleiheanteil Absicherung gegen starke Börseneinbrüche Können sich bei unklarer Marktentwicklung negativ entwickeln
Sonstige Absicherungsfonds (Hedge, Managed Futures) Fonds, die kurz- bis mittelfristige Börsenschwankungen nutzen, um durch Derivate Gewinne zu erzielen Min. 5 Jahre Beimischung und Ausgleich von Schwankungen bei stärker zyklischen Fonds Unabhängig von der Wirtschaftslage besonders gut bei starken Schwankungen “Derivaterisiko (Verbot oder Marktcrash?) Traderrisiko (bei großen Fonds breiter gestreut)” Gewinne auch in schlechten Börsenphasen können Verluste ausgleichen Strategien schwer durchschaubar
Mikrokreditfonds Kleinstkredite zum Existenzaufbau in der dritten Welt Min. 5 Jahre Veranlagung mit gutem Zweck und unabh. von Börsen-schwankungen Relativ niedrig (3%) Politische Risiken in den entsprechenden Ländern Stabilisierende Beimischung, guter Zweck Niedrige Rendite, kein unmittelbarer Einfluss auf Einsatz der Gelder
Versicherungslösungen Lebensversicherungen und Pensionsvorsorgen mit unterschied-licher Veranlagung Min. 15 Jahre Langfristige Vorsorge Langfristig 0 – 6%, je nach Variante; bei kurzfristiger Auflösung Verluste Abhängig von der Variante (klassischer Deckungsstock oder mit Fonds); Unternehm. Risiko Langfristige Ansparung; Absicherungs-aspekt; strenge Auflagen für Versicherungen Zusatzkosten der Versicherung (1-3% p.a.); Verluste bei vor-zeitiger Auflösung /Entnahme
Immobilien Gebäudeerwerb: Direktinvestment, handelbare Fonds oder KG-Beteiligung Je nachdem min. 5-15 Jahre Sachwert-veranlagung; Steuerersparnis 3 – 12% je nach Modell Deflationsrisiko; je nach Variante: Baurisiko; Fremdkap.-risiko; Vermietungsrisiko; Aktienrisiko; Unternehm. Risiko Inflationsab-sicherung; Absicherung gegen Währungsreform; oft Entnahmen möglich Wertrückgang nicht ausgeschlossen; daher Achtung bei Aktien + Fremdkapital; längere Bindung
Landwirtschaftl. Werte Direkter Kauf von Sachwerten (Vieh, landw. Produkte, Wald) Kurz- bis mittelfristig organisches Wachstum Beimischung in Anlagekonzept; Sachwert; bis 20%, Totalverlust unwahrscheinl.; bei breiter Risikostreuung stabile Erträge Verwalterrisiko; Preisrisiko;
Katastrophenrisiko
Polit. Risiken; u.U. Währungsrisiko
Organisches Wachstum; Inflationssicher; Absicherung gegen Euroabwertung; physischer Wert Abhängigkeit vom Verkäufer/ Verwalter; Preise Nachfrage-abhängig;
Private Equity (Firmenbeteiligungen) auch
Crowdinvesting
Eigentlich Überbegriff für alle Beteiligungen unter 1.4.7; hier: Beteiligung an kleineren/mittl. Unternehmen 8 – 15 Jahre Nicht börsenabh. Sachwert-veranlagung; Verbesserung der Gesamtrendite bis 20%, aber auch Totalverlust mögl.; bei breiter Risikostreuung stabiler Ertrag möglich Konjunkturrisiko; mangelnde Streuung; unternehmerisches Risiko Beteiligung an unternehmerischen Chancen; Absicherung gegen Inflation und Währungsreform Vorzeit. Auflösung nur mit Verlust; Transparenz für Anleger schwierig
Wald/ Landwirtschaft Beteiligung an landwirtschaftlichen Investments Je nachdem 5-15 Jahre Sachwert-veranlagung; „sinnvolles“ Investment 6-12% Unternehmerisches Risiko; landwirtschaftliche Risiken Konjunkturunabh. Veranlagung; Oft langfristig (Wald); Transparenz schwierig
Spezialfonds (Energie, Schiffe etc.) Beteiligung an Windparks, Solarparks, Schiffen, Flugzeugen etc. 8-15 Jahre Sachwert-veranlagung; „sinnvolles“ Investment 6-10% “Konjunkturrisiken (Schiffe, Flugzeug) Planungsrisiken; Polit. Risiken (Einspeisvergüt.);Fremdfin.-risiko” “Planbare Rückflüsse; Nicht Börsenabhängig; Oft Entnahmen möglich” Nicht beeinfluss-bare Faktoren in der Prognose; längere Bindung; Bei Entnahmen Nachschusspflicht
Gold/Silber/Diamanten/ Edelmetalle Physisch oder in Wertpapieren (Fonds, Derivate) Spekulativ kurzfristig oder langfristige Währungssicherung Beimischung in Anlagekonzept; Sachwert; 0%; evtl. Spekulations-gewinne gegen Währungsverluste Blasenrisiko (Spekulation) Deflationsrisiko; Evtl. Unternehmens oder Derivaterisiko Inflationssicherung; Absicherung gegen Währungsreform; physischer Wert Langfristig keine Zinsen; konjunktur-abhängig; Wertschwankungen (Spekulation)